Podílové fondy dostaly další ránu

Největší odliv majetku zažily fondy v roce 2008, tehdy meziročně ve fondech ubylo 71 miliard korun. Na trhu navíc ubývá nabídky fondů, zhruba šedesátka zahraničních fondů prodávaných v Česku během loňska zmizela z trhu. Většinou docházelo ke slučování fondů.

„V zahraničí je nyní trend spíše fondy slučovat, mít jich méně, ale větších, protože se tak ušetří náklady na administrativu fondů,“ vysvětluje výkonná ředitelka AKAT Jana Michalíková. Českých fondů je na trhu 108, stejně jako o rok dříve. Někteří hráči, jako například Investiční společnost České spořitelny či Pioneer Asset Management pár svých fondů slučovali, nicméně jiné fondy na trhu přibyly, hlavně z rodiny zajištěných fondů.

„Evropský trend slučování fondů se v Česku ještě naplno neprojevil, je zde stále velký počet menších fondů, v budoucnu se to ale dá čekat,“ dodala Michalíková.

Češi si pro investice neustále vybírají nejkonzervativnější fondy. Většina prostředků (139 miliard korun) jde do fondů peněžního trhu a do zajištěných fondů.

Lidé z investičních firem předpokládají, že se prostředí letos zlepší. Šéf AKAT Josef Beneš odhadl, že letos by majetek fondů mohl vzrůst na 300 miliard. Tomu nasvědčuje fakt, že v posledním loňském čtvrtletí vzrostla hodnota majetku ve fondech o osm miliard, nejvíce přitom přidaly akciové fondy. Šéf IS ČS Martin Burda uvedl, že letos roste zájem o dluhopisové fondy. „Pro letošní rok předpokládám nárůst klientů až o 20 procent. Očekáváme, že lidé budou daleko více investovat do dluhopisových a smíšených fondů,“ uvedl.

Největšími zprostředkovateli domácích a zahraničních podílových fondů v ČR jsou skupina ČSOB s 80 miliardami korun, skupina České spořitelny (68 miliard) a skupina Komerční banky (39 miliard korun).

IKS KB zrušila tři fondy

Česká národní banka včera oznámila zrušení licence tří fondů IKS KB s názvem Leonardo. Fondy do jednoho roku své existence totiž nedosáhly na nutný padesátimilionový majetek. “IKS KB připravila na míru na základě poptávky konkrétního investora 4 fondy kvalifikovaných investorů s názvem Leonardo a získala pro ně povolení od ČNB. V praxi nakonec investor využil pouze jeden z těchto předpřipravených fondů, do kterého investoval své prostředky, a další tři fondy nevznikly. Protože fondy nevznikly, tak ČNB dříve udělené povolení ke vzniku zase formálně odebrala,” říká šéf marketingu IKS Pavel Hoffmann. Na trhu je zhruba 50 fondů kvalifikovaných investorů.

Kolik peněz je v jednotlivých typech fondů (miliardy korun)

zvětšit fondy zavřít

Pramen: AKAT